AFPA Themen

Die Mehrzahl der europäischen Konsumentinnen und Konsumenten bevorzugt bei ihren Finanzgeschäften einen selbständigen Berater. Das zeigt eine Studie des EU Dachverbands FECIF unter 3.000 Personen in mehreren EU Mitgliedsländern.

Selbständige Versicherungsvermittler und Finanzberater haben klare Vorteile:

  • Ihre Produktauswahl ist größer als die der Angestellten von Banken und Versicherungen.
  • Ihre Suche nach attraktiven Angeboten ist Triebfeder für Innovation und günstige Preise.
  • Ihre Qualifikation, Zulassung und Weiterbildung sind vom Gesetzgeber klar geregelt.

Selbstverständlich sind selbständige Versicherungsvermittler und Finanzberater auch gegen mögliche Beratungsfehler versichert.

2. Datenschutz-Lotsenbericht online

Veröffentlicht am Montag, 01. Mai 2017, 15:34
2. Datenschutz-Lotsenbericht online

Nach Mag. Stephan Novotny (Datenschutz-Loste mit juristischem Schwerpunkt) hat nun auch Mag. Georg Markus Kainz seinen ersten Lotsenbericht fertig gestellt. Darin gibt er einen Überblick über die ersten Fragen, die sich die Unternehmen bereits JETZT, also monatelang vor Ablauf der Übergangsfrist bis zur Anwendung der Datenschutzgrundverordnung, stellen müssen.

Um heraus zu finden, wo überall im Unternehmen, welche Daten anfallen, verarbeitet und gespeichert werden. Und ob dies auch künftig erlaubt sein wird. Wie eine Datenschutz-Folgenabschätzung aussieht, was alles im Verfahrensverzeichnis zu erfassen ist, wie man künftig mit sensiblen Daten umzugehen hat, wie eine wirksame Einwilligung künftig aussehen muss, sind weitere Themen seines ersten Berichts. 

ESMA Q&A zu UCITS & AIFMD

Veröffentlicht am Sonntag, 23. April 2017, 18:41
ESMA Q&A zu UCITS & AIFMD

ESMA, die Europäische Wertpapieraufsichtsbehörde, hat ihren Fragen-Antworten-Katalog zur Anwendung von AIFMD zum Thema UCITS vorgelegt, um den Marktteilnehmern eine Anleitung für wichtige Umsetzungsdetails zu liefern. Besonders auf das Thema der grenzüberschreitenden Tätigkeit wurde besonders Augenmerk gelegt.

Eine kurze Analyse durch das Fecif-Rechtsbüro und die Q&A finden Sie hier: 

ESMA Guideline zu „Circuit breaker“

Veröffentlicht am Samstag, 22. April 2017, 21:22
ESMA Guideline zu „Circuit breaker“

ESMA, die Europäische Wertpapieraufsicht, hat einen „finale report“ und „Guidelines“ zum Thema „Circuit breaker“ unter Mifid 2 vorgelegt. Unter diesem Fachbegriff, den man auf Deutsch mit „Wellenbrecher“ übersetzen kann, versteht man eine Vorschrift, aufgrund der man den Handel an Börsen bei extremen Kursbewegungen für eine bestimmte Zeit aussetzen kann.

Eine erste Analyse durch das Fecif-Rechtsbüro und die beiden dazu gehörenden Dokumente finden Sie hier:

ESMA legt Q&A zu CFDs und andere spekulative Produkte vor

Veröffentlicht am Sonntag, 16. April 2017, 14:59
ESMA legt Q&A zu CFDs und andere spekulative Produkte vor

ESMA, die Europäische Wertpapieraufsichtsbehörde hat eine aktualisierte Fassung ihres Frage- und Antwortdokuments (Q & A) über die Anwendung der Mifid-2-Richtlinie auf Marketing und Verkauf von Differenzkontrakte (CFDs, financial contracts for difference) und andere spekulative Produkte an Retail-Kunden vorgelegt.

Eine Kurz-Analyse der Neuerungen durch das Fecif-Rechtsbüro (komplett neu ist die Sektion 10 auf den Seiten 84-96) und das gesamte Fragen-Antwort-Dokument finden Sie hier:

Zielmarkt und Product Governance, 24. Mai 2017

Veröffentlicht am Sonntag, 09. April 2017, 18:58
Zielmarkt und Product Governance, 24. Mai 2017

Zielmarkt und Product Governance (POG)
Die neue große Herausforderung für Berater und Vermittler.

Am 24. Mai. 2017 ab ca. 10:00 Uhr findet im Rahmen des Mitglieder-Meetings der 7. AFPA Marktdialog statt.

Dabei erläutern die Vertreter aller drei mit dem Zielmarkt befassten Ministerien und auch der Finanzmarktaufsicht, wie die Bestimmungen umgesetzt werden.
Sie beantworten Fragen und werden eventuelle Unklarheiten beseitigen. 

Ort: Palais Esterhazy in 1010 Wien.
AFPA Mitglieder können gleich hier ihren Platz reservieren: gw@afpa.at.

Als Redner erwarten Sie:

„Consumer financial services“ Aktionsplan liegt vor!

Veröffentlicht am Sonntag, 02. April 2017, 21:20
„Consumer financial services“ Aktionsplan liegt vor!

Die EU Kommission hat einen Aktionsplan vorgelegt, mit dem erreicht werden soll, dass Europas Konsumenten eine größere Auswahl (an Dienstleistungen) und besseren Zugang zu Finandienstleistungen erhalten. Und damit mehr Gegenwert für Ihr Geld erhalten.
Eine kurze Zusammenfassung der Zielrichtungen und das dazu gehörende Papier finden Sie unten anbei.

Lotsenbericht „Kostentransparenz unter MiFID“, 2.4.17

Dr. Oliver Leustek, Ihr MiFID Lotse geht in seinem aktuellen Bericht auf das wichtige Thema Kostentransparenz ein. Basis für seinen Bericht sind Artikel 50 und 51 der delegierten Verordnung.

Zwar liegt weder der finale Text der delegierten Verordnung vor, noch der Entwurf des neuen WAG. Trotzdem kann man davon ausgehen, dass sich im Vergleich zu den derzeitigen Regelungen des WAG 2007 (basieren auf den MiFID I Vorgaben) erhebliche Änderungen/Verschärfungen im Bereich der Kostentransparenz ergeben werden. Seinen Lotsenbericht finden Sie unten anbei.

Warum unterstützt ALE Consulting AFPA?

Veröffentlicht am Samstag, 01. April 2017, 20:18
Warum unterstützt ALE Consulting AFPA?

Wir beraten und begleiten Transformationsprozesse bei allen relevanten Teilnehmern des Finanzmarktes. Mit AFPA gemeinsam, können wir die Entwicklungen besser antizipieren und unsere Kunden noch effektiver darauf vorbereiten.

Konsultation: Wie funktioniert die EU-Aufsicht?

Veröffentlicht am Dienstag, 21. März 2017, 20:24
Konsultation: Wie funktioniert die EU-Aufsicht?

Die EU-Kommission hat gestern eine öffentliche Konsultation über die EU-Aufsichtsbehörden gestartet. Bekanntlich sind die Europäische Bankenaufsicht (EBA, aktuell noch in London ansässig), die Versicherungsaufsicht (EIOPA, in Frankfurt) und die Wertpapieraufsicht (ESMA, in Paris) jene Behörden, die die Reformen überwachen, die im Zuge der Finanzkrise eingeführt wurden.

Ziel der Konsultation ist nun, jene Bereiche zu identifizieren, in denen die Wirksamkeit und Effizienz der europäischen Aufseher gestärkt und verbessert werden kann.

Die Konsultation läuft bis zum 16. Mai 2017.
Eine Einschätzung des Fecif-Rechtsbüros und den Link zum Online-Konsultationspapier finden Sie unten anbei. 

ESMA zu „gebündelte Order“

Veröffentlicht am Sonntag, 19. März 2017, 22:09
ESMA zu „gebündelte Order“

Die Europäische Wertpapieraufsichtsbehörde (ESMA) hat ihren Abschlussbericht zu den Entwürfen von Regulierungsstandards (RTS) über die Behandlung von gebündelten Orders im Rahmen der MiFID II-Richtlinie und MiFIR-Verordnung veröffentlicht.

Eine erste Einschätzung durch das Fecif-Rechtsbüro und das dazu gehörende Dokument finden Sie hier.

Fecif Stellungnahme zu Big Data

Veröffentlicht am Freitag, 17. März 2017, 15:31
Fecif Stellungnahme zu Big Data

Der Gemeinsame Ausschuss der Europäischen Aufsichtsbehörden (kurz ESAs, bestehend aus EBA, EIOPA und ESMA) hat knapp vor Weihnachten eine Konsultation zu Big Data eröffnet. AFPA hat via Fecif an dieser Konsultation teilgenommen, das entsprechende Antwortpapier finden Sie unten anbei.

Big Data ist ein Phänomen, das mit der ständig wachsenden Verfügbarkeit von Daten und Fortschritten in Informationstechnologie-Tools, Anwendungen, Plattformen und Systemen verbunden ist. Das alles ermöglicht, Daten zu sammeln, zu verarbeiten und zu analysieren. Big Data kann Ideen, Lösungen generieren oder bestimmte Ereignisse oder Verhaltensweisen vorhersagen und wird bereits in der Finanzbranche eingesetzt.